ccyangyang 发表于 2010-10-16 19:56
望各位高手帮帮忙!!
1。ADF检验趋势项和截距项是怎么确定的?最大滞后期数怎么确定?传说中的AIC准则也是在EVIEWS用的吗?怎么用?
2。做完ADF检验可以直接做格兰杰因果关系检验吗?为什么现在实证中都是ADF然后协整最后才是格兰杰因果检验?不做协整检验影响吗??(如果做ADF检验时,各变量都是一阶单整序列,可以对变量直接做格兰杰因果关系检验吗?还是要进行协整检验?)
望好心人给予帮助!我没有太多的钱,希望别介意。不胜感激!!!
先做ADF水平检验,如果不能拒绝,要做一阶差分检验, 如果在5%水平拒绝,就是I(1)序列, 只有两个都是I(1)的序列才能做协整检验。
协整检验通过,就可以做VECM,IRF,有协整关系的两个序列不能做格兰杰因果关系检验。很多文章都指出了这一点。
只有协整检验没有通过,没有协整关系的两个序列才能做格兰杰因果关系检验。
最后补充一点,协整分析是检验长期序列数据, 一般至少要10年以上,观察值要200以上,否则难有稳定结果。